¿Quién puede ser fideicomisario de ESOP?

Como plan de jubilación calificado, la ley exige que los planes de propiedad de acciones para empleados (ESOP) cuenten con un fideicomisario de ESOP. La selección de un fideicomisario de un ESOP es una parte de vital importancia para establecer y mantener un ESOP y debe realizarse con cuidado.

¿Qué es un fideicomisario de ESOP?

Un fideicomisario del ESOP es un tercero objetivo que tiene responsabilidades fiduciarias para el ESOP. Como fiduciario, el fideicomisario tiene la propiedad legal de las acciones de la empresa y siempre debe tomar decisiones y actuar de manera que redunde en beneficio de los participantes y beneficiarios del plan. La función fundamental del fideicomisario es proteger a los participantes y, al mismo tiempo, mejorar el ESOP. Hay dos funciones diferentes tipos de fideicomisarios de ESOP. Específicamente, los fideicomisarios de transacciones de ESOP y los fideicomisarios continuos.

• Los fideicomisarios de transacciones se nombran cuando se forma, se vende o se rescinde un ESOP. Su función es gestionar la transacción en nombre de los empleados de la empresa ESOP, garantizando que los precios de las acciones tengan un valor justo de mercado y que la operación esté estructurada de manera adecuada para los participantes.
• Los fideicomisarios permanentes administran el trabajo rutinario y anual del ESOP, como monitorear el desempeño, valorar las acciones y supervisar las asignaciones de acciones a los participantes y revisar los estados financieros. Un administrador de transacciones puede convertirse en un fideicomisario permanente.

El papel de un administrador de ESOP

Los fideicomisarios del ESOP tienen la tarea de realizar la debida diligencia para garantizar que se cumplan todas las normas y requisitos legales relacionados con la formación y la administración del ESOP. Esto incluye la presentación de informes y la presentación de registros ante el Departamento de Trabajo (DOL) y el Servicio de Impuestos Internos (IRS). El fideicomisario de ESOP es responsable de las reclamaciones sobre el precio de las acciones sobrevaloradas o infravaloradas. Si se presentan reclamaciones contra el ESOP, el fideicomisario es responsable de tramitarlas en coordinación con la empresa. Al garantizar el cumplimiento de todas las normas y reglamentos pertinentes que rigen las ESOP, el fideicomisario actúa como salvaguarda contra las demandas y aboga por los participantes del plan. Las tres tareas específicas asignadas al fideicomisario son:

Garantice una evaluación ESOP independiente

Los ESOP deben someterse a una evaluación independiente para determinar el precio de las acciones cada año. El fideicomisario es responsable de contratar a un tasador independiente para fijar el precio justo de mercado de las acciones el último día del año del plan. El objetivo principal de esta actividad anual es garantizar que las acciones se cotizen al valor justo de mercado actual para que los participantes del plan reciban el valor razonable en sus cuentas.

Fije un precio anual de las acciones de ESOP

El fideicomisario revisa los resultados de la evaluación independiente para verificar su precisión y determinar el efecto del valor en el desempeño del plan. En función de los resultados de la evaluación, el fideicomisario de ESOP fijará el precio anual de las acciones o acciones de ESOP. Este precio se utiliza para asignar nuevas acciones a los participantes y para preparar las declaraciones de los participantes actuales.

Gestione los activos de ESOP

Tras la formación del ESOP, se crea un fideicomiso de ESOP. Este fideicomiso es administrado por el fideicomisario del ESOP, que es el accionista legal de las acciones del plan. Durante todo el año, el fideicomisario se reúne con la dirección de la empresa para supervisar las operaciones y el desempeño financiero. Se asegurarán de que todo el DOL y Ley de seguridad de los ingresos de jubilación de los empleados (ERISA) se cumplen los requisitos y que los participantes del plan conozcan el valor de sus acciones y saldos de cuentas. Es importante destacar que el fideicomisario supervisa la distribución anual de las acciones, así como la recompra de las acciones de los participantes que se jubilan de la empresa.

¿Quién puede ser fideicomisario de ESOP?

La selección de los fideicomisarios de ESOP la lleva a cabo la junta directiva después de un exhaustivo proceso de investigación. Los fideicomisarios de ESOP pueden ser empleados de la empresa o incluso el propietario vendedor o ser completamente independientes de la empresa. Algunas empresas temen perder el control de la empresa al dejar tanta responsabilidad en manos de un fideicomisario independiente y optan por ceder la responsabilidad a una persona con información privilegiada. Otras comprenden los riesgos y la responsabilidad de estar a cargo del ESOP o no son capaces de gestionar el ESOP internamente y prefieren que una parte completamente independiente lo supervise. Los fideicomisarios internos pueden tener conflictos de intereses como fideicomisarios del ESOP porque, por lo general, también forman parte del equipo directivo superior, pueden tener planes de incentivos vinculados a los precios de las acciones e incluso pueden formar parte del consejo de administración de la empresa. Por estas razones, se recomienda que los fideicomisarios sean independientes de la empresa, aunque no sea un requisito legal. Independientemente de si son independientes o no, los deberes del fideicomisario siguen siendo los mismos: actuar siempre en beneficio de los participantes del plan. Todos los fideicomisarios también deben firmar acuerdos de proceso que establezcan las pautas, responsabilidades y procedimientos que el fideicomisario del ESOP debe seguir.

¿Debería un fideicomisario de ESOP estar en la junta directiva?

Los fideicomisarios supervisan la junta directiva de la empresa y asisten a las reuniones de la junta para cumplir con sus funciones, pero esto no significa que deban formar parte de la junta. De hecho, es mejor que no formen parte de la junta directiva para mantener su independencia. Mantenerse independientes del consejo reduce la posibilidad de que surjan muchos conflictos de intereses diferentes entre la gestión de la empresa y la gestión del ESOP. La función típica del administrador del ESOP es actuar con carácter consultivo y de supervisión, garantizando que el consejo siempre actúe en beneficio de los empleados. La mayoría de los documentos del plan ESOP permiten a la junta recomendar la destitución y el reemplazo de un fideicomisario del ESOP y también otorgan a los fideicomisarios la misma capacidad para destituir y reemplazar a los miembros de la junta.

Servicios fiduciarios de ESOP de Aegis Trust Company

El administrador de ESOP es una parte vital de cualquier ESOP exitoso. La gestión de las transacciones de ESOP y el mantenimiento de un ESOP requieren un equipo de profesionales con experiencia como los de Aegis Trust Company. Nuestros servicios de fideicomisario incluyen ESOP Transaction Trustee y Ongoing ESOP Trustee. También ofrecemos consultas sobre ESOP para ayudar a las empresas a obtener más información sobre el proceso y los requisitos que rigen los ESOP. Póngase en contacto con nosotros para recibir más información sobre los ESOP y saber cómo podemos ayudarlo a navegar el proceso.